金融機関から初めてプロパー融資の提案を受けるときにありがちなのは、返済期間１０か月など超短期の融資です。金融機関の担当者は、「取り敢えず実績を作ってもらわないと・・・」というセリフとともに提案を持ってきます。

先日もある社長様から、「１，０００万円の１０回払いの融資を提案されたが、使いようがないので断ったほうが良いですよね？」というご相談をお受けしました。そこで、本当に使いようがないのか、シミュレーションをしてみました。

同社の取引条件は、即金で仕入れ、在庫として滞留している期間が最長１か月、売上債権を回収するまでの期間が約１か月となっています。粗利益率は約５０％のビジネスです。

◆借入月の収支は以下となります。
入：借入金１，０００万円
出：仕入５００万円
差引：＋５００万円

◆翌月の収支は以下となります。
入：０万円
出：仕入５００万円
出：借入金返済１００万円
差引：－６００万円

◆３か月から１１か月後までの収支は以下となります。
入：売上回収金１，０００万円
出：仕入５００万円
出：営業経費支払い４００万円
出：借入金返済１００万円
差引：±０円

◆１２か月後からの収支は以下となります。
入：売上金回収１，０００万円
出：仕入５００万円
出：営業経費支払い４００万円
差引：＋１００万円

１，０００万円１０回払いの融資を受けて、毎月５００万円の仕入を行い、営業経費を４００万円かけて月商１，０００万円の売上高を確保することができれば、毎月１００万円を返済しながら、１年後には、年商ベースで１億２，０００万円の売上増加、１，２００万円の営業利益増加を実現できます。（概算のシミュレーションですので金利は考慮していません。）

もちろん思い通りに売上高が上がるとは限りませんので、慎重な判断が求められますが、無下にお断りする話でもなさそうです。直観的に結論を下すより、資金シミュレーションを実際にやってみてから判断した方が、正しい結論が導き出せそうです。